本報(bào)記者 彭妍

    中小銀行資本補(bǔ)充問題一直是各界關(guān)注的焦點(diǎn)。今年的政府工作報(bào)告明確指出，要推動中小銀行補(bǔ)充資本和完善治理，更好服務(wù)中小微企業(yè)。5月27日，國務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會辦公室發(fā)布消息稱，將于近期推出11條金融改革措施，其中包括《中小銀行深化改革和補(bǔ)充資本工作方案》在列。同日，銀保監(jiān)會發(fā)文放寬保險(xiǎn)資金投資銀行資本補(bǔ)充債券條件。

    民生銀行首席研究員溫彬在接受《證券日報(bào)》記者采訪時表示，中小銀行服務(wù)中小微企業(yè)面臨資本不足，激勵約束不到位等能力和意愿問題。11條改革措施圍繞著中小銀行資本補(bǔ)充、服務(wù)中小微企業(yè)的考核激勵、政府性融資擔(dān)保等主題進(jìn)行一系列部署。上述改革舉措必將推動中小銀行以更大力度去支持中小企業(yè)，進(jìn)而助力實(shí)現(xiàn)保市場主體、保就業(yè)、?；久裆?、保供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈等目標(biāo)。

    中小銀行增資“補(bǔ)血”提速

    今年以來，受新冠肺炎疫情的影響，中小銀行在盈利、資產(chǎn)質(zhì)量等方面面臨更大挑戰(zhàn)，資本補(bǔ)充的迫切性增強(qiáng)。

    通常來說，銀行補(bǔ)充資本主要有兩種方式，一種是內(nèi)源性的，比如依靠自身盈利；另一種是通過外源性方式補(bǔ)充資本，比如IPO、可轉(zhuǎn)債、定增、永續(xù)債、優(yōu)先股、二級資本債等。

    今年以來，中小銀行資本補(bǔ)充的速度在加快，但是與中小銀行的資本補(bǔ)充需求相比還有所不足。

    《證券日報(bào)》記者根據(jù)中國貨幣網(wǎng)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至5月31日，今年以來國內(nèi)商業(yè)銀行已發(fā)行了14只永續(xù)債，發(fā)行總額達(dá)2829億元。從發(fā)行主體看，城商行、中小銀行發(fā)行永續(xù)債的數(shù)量和規(guī)模都在增加，具體來看，年內(nèi)已有東莞銀行、華融湘江銀行、湖州銀行、江蘇銀行、桂林銀行、廣西北部灣銀行等10家銀行獲批發(fā)行479億元永續(xù)債。其中，江蘇銀行獲批發(fā)行200億元永續(xù)債，在10家銀行中獲批規(guī)模最大。

    除發(fā)行永續(xù)債外，二級資本債券也成為中小銀行補(bǔ)充外源性資本的重要手段。今年以來已有多家銀行完成二級資本債券發(fā)行工作。

    統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，今年以來共有11家銀行發(fā)行12只二級資本債券（天府銀行發(fā)行二期），合計(jì)發(fā)行規(guī)模達(dá)957.3億元。具體來看，發(fā)行二級資本債券的銀行種類很多，從數(shù)量來看，發(fā)債的銀行以地方銀行為主。

    但從發(fā)行規(guī)模來看，各家銀行發(fā)行規(guī)模差距較大。例如，交行、農(nóng)行發(fā)行二級資本債券規(guī)模均達(dá)到了400億元，而其他中小銀行的二級資本債券發(fā)行規(guī)模均在5億元以下。其中，新建農(nóng)商行發(fā)債規(guī)模最少，僅為7000萬元。

    據(jù)銀保監(jiān)會近期公布的數(shù)據(jù)顯示，2020年一季度末，商業(yè)銀行資本充足率為14.53%，較上季末下降0.12個百分點(diǎn)。其中，城商行和農(nóng)商行資本充足率分別為12.65%和12.81%，較上年末分別下降0.05個和0.32個百分點(diǎn)，明顯低于行業(yè)平均水平。

    探索多元化資本補(bǔ)充方式

    金融委在年內(nèi)多次研究部署中小銀行改革發(fā)展，特別是多次提出中小銀行資本補(bǔ)充問題。銀保監(jiān)會首席風(fēng)險(xiǎn)官兼辦公廳主任肖遠(yuǎn)企近日也提到，將加強(qiáng)對中小銀行的支持，在資本補(bǔ)充方面開綠色通道的同時，在引進(jìn)新的戰(zhàn)略投資者方面也會加快速度。

    寶新金融首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、國際新經(jīng)濟(jì)研究院數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究中心主任鄭磊在接受《證券日報(bào)》記者采訪時表示，目前城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行，尤其是中小型銀行有較大的風(fēng)險(xiǎn)，資本充足率未達(dá)標(biāo)，另一方面是資產(chǎn)質(zhì)量問題，需要清理和確認(rèn)壞賬規(guī)模。而《中小銀行深化改革和補(bǔ)充資本工作方案》可以緩解風(fēng)險(xiǎn)，避免引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。目前城商行和農(nóng)商行體量較大，可考慮進(jìn)行重組，提高抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

    對于如何建言中小銀行長期改革發(fā)展？中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究院執(zhí)行院長盤和林對記者表示，除了通過補(bǔ)充資本金的方式來維持自身發(fā)展之外，實(shí)際上，中小銀行補(bǔ)充資本金的方式有很多，借助金融市場，尋找到長期的補(bǔ)充資本金方式，這也有助于自身的長期改革發(fā)展。例如，根據(jù)銀行的信用水平、財(cái)務(wù)能力等來分層次的允許發(fā)行債券，以此作為銀行的附屬資本以及作為資本金的有效補(bǔ)充，這也是銀行長期發(fā)展的重要方式?；蛘呤窃试S部分銀行開辦非上市證券業(yè)務(wù)，由于中小銀行和小微企業(yè)關(guān)系緊密，如果在他們之間再建立非上市證券業(yè)務(wù)的聯(lián)系，可以更加凸顯普惠的效果，既有助于拓寬中小銀行的經(jīng)營渠道，也可以幫助小微企業(yè)實(shí)現(xiàn)融資。

    近期，部分中小銀行經(jīng)營存在風(fēng)險(xiǎn)隱患引起關(guān)注，如何做好風(fēng)險(xiǎn)平衡，盤和林認(rèn)為，化解的方式主要有兩方面：一方面從銀行內(nèi)部來看，勒緊褲腰帶過日子是肯定需要的，加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部監(jiān)管，規(guī)范股東行為，嚴(yán)打內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易，優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管控，做好資產(chǎn)分類、分級高效管理，加大不良資產(chǎn)處置力度等等。另一方面，要想化解風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)自身資本實(shí)力是至關(guān)重要的，適當(dāng)放開中小銀行發(fā)行普通股、債券、引入合格的戰(zhàn)略投資者等等，或者前面我所提到的允許銀行開辦非上市證券業(yè)務(wù)等等，拓寬資本金來源，拓展銀行業(yè)務(wù)渠道，增強(qiáng)銀行資本實(shí)力，進(jìn)而抵御金融風(fēng)險(xiǎn)。

    “科技金融快速發(fā)展，中小銀行自身在這方面投入存在短板和不足，所以通過加強(qiáng)和科技金融類的公司或者是其他的大型金融機(jī)構(gòu)的合作，可以更好地提高服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力。”溫彬?qū)τ浾弑硎?，在疫情之下，整個經(jīng)濟(jì)面臨著這個下行的壓力，特別是中小企業(yè)面臨的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)也在上升，而中小銀行的客戶主體是中小企業(yè)和民營企業(yè)，面臨著較大的不良信用違約風(fēng)險(xiǎn)，因此，在目前的情況下，首先要增強(qiáng)中小銀行的資本實(shí)力，提高抗風(fēng)險(xiǎn)的能力，急需要補(bǔ)充中小銀行的資本金。

（編輯 孫倩）