本報記者 孟珂

    近年來，中國金融業(yè)開放步伐明顯加快，外資金融機構(gòu)的進入，為中國金融業(yè)注入新的活力。日前，中國人民銀行行長易綱就2021年金融領(lǐng)域熱點問題接受記者采訪時表示，金融業(yè)開放是構(gòu)建新發(fā)展格局的必然要求。他同時強調(diào)，要構(gòu)筑與更高水平開放相適應(yīng)的監(jiān)管框架和風(fēng)險防控體系。

    回顧2020年，證券基金期貨機構(gòu)外資股比限制提前全面放開，具體來看，2020年1月1日，取消期貨公司外資股比限制；2020年4月1日，取消基金管理公司外資股比限制；2020年12月1日，取消證券公司外資股比限制。

    川財證券首席經(jīng)濟學(xué)家、研究所所長陳靂對《證券日報》記者表示，當(dāng)前資本市場中基金的開放程度相對最高，有多家合資基金公司早前成立，同時，對QFII、RQFII的投資政策不斷放寬。對證券公司而言，在國際化的大背景下，新政策開始允許外資控股，目前也成立了多家合資證券公司。期貨公司相對專業(yè)度和風(fēng)險度較大，未來開放程度有望提高。

    談及當(dāng)前在金融對外開放程度不斷加深，國內(nèi)機構(gòu)面臨的挑戰(zhàn)和機遇有哪些？中山證券首席經(jīng)濟學(xué)家李湛在接受《證券日報》記者采訪時表示，就機遇而言，加大對外開放有助于提高中國金融機構(gòu)的整體競爭力，外資參與競爭可以進一步促進中國金融機構(gòu)完善改革、加快發(fā)展，優(yōu)化投資者結(jié)構(gòu)，促使中國金融機構(gòu)在技術(shù)和管理能力方面實現(xiàn)更高水平、更高層次和更加健康的發(fā)展。此外，對外開放將會給國內(nèi)資本市場帶來更多競爭，國內(nèi)金融機構(gòu)在金融產(chǎn)品、服務(wù)、金融科技等方面將迎來更大挑戰(zhàn)，金融監(jiān)管對機構(gòu)的要求也將進一步提高，國內(nèi)機構(gòu)面臨的監(jiān)管壓力也將加大。

    陳靂認為，在中國資本市場開放度不斷提高的大背景下，海外一些老牌的金融機構(gòu)加大中國市場的投資布局，一方面會引來新的資金增量，并從管理經(jīng)驗上帶來新的探索，對國內(nèi)證券企業(yè)而言，要發(fā)揮其本土優(yōu)勢，并借鑒先進的管理經(jīng)驗，直面市場競爭。

    那么，相應(yīng)的金融監(jiān)管應(yīng)如何跟上？陳靂認為，金融業(yè)擴大開放，從監(jiān)管角度而言，需要一碗水端平，給內(nèi)資和外資一個公平公開公正的經(jīng)營環(huán)境，強化外資對中國法規(guī)的理解與認識。

    李湛認為，一是健全金融監(jiān)管制度，實現(xiàn)監(jiān)管規(guī)范國際化，制定更加全面、更具國際化水準的金融監(jiān)管規(guī)則，使得金融監(jiān)管工作有法可依，以便更好地規(guī)范進入我國境內(nèi)的國際金融機構(gòu)；二是豐富金融監(jiān)管的處理手段，面對更多種類、更加復(fù)雜的國際金融機構(gòu)及金融產(chǎn)品，除采取行政手段之外，還可以靈活運用法律手段與經(jīng)濟手段等，提高我國金融行業(yè)的市場化水平；三是加大監(jiān)管力度，對資本市場上的違法違規(guī)行為予以嚴懲；四是加大與國外金融監(jiān)管機構(gòu)的合作與交流，及時吸收國外金融監(jiān)管的成功經(jīng)驗，使得我國的金融監(jiān)管與金融開放共同發(fā)展。